Afrika’nın en yeni fintech tek boynuzlu atları ayaklarını yere basarak kazanıyor

Afrika’nın teknoloji ekosistemi, Güney Afrika’dan TymeBank ve Nijerya’dan Moniepoint’in son haftalarda 1 milyar doların üzerinde değerlemeyle fon toplaması ve gıpta ile bakılan tek boynuzlu at panteonuna katılmasıyla daha da dikkat çekti.

Ancak bu değerlemeler yalnızca yatırımcı güvenini yansıtmıyor. Başlangıçta olgun ekonomiler için geliştirilen yıkıcı fintech modellerini alıp, bunları nüfusun neredeyse yarısının banka hesabının olmadığı bir bölgede çalışacak şekilde uyarlayarak ölçeklendirme konusunda elde ettikleri başarının sinyalini veriyorlar.

Her iki şirketin de temel amacı, Afrika’nın en büyük ekonomilerinden ikisinde bireyler ve işletmeler için bankacılığı basitleştirmek oldu.

TymeBank, Güney Afrika’daki küçük işletmelere işletme sermayesi sağlayarak işletme bankacılığına geçmeden önce perakende müşterilerine düşük maliyetli banka hesapları ve tasarruf ürünleri sunarak işe başladı.

Bu arada Moniepoint, Nijerya’da küçük işletmeleri hesaplar, ödemeler, krediler ve harcama araçlarıyla desteklemeye başladı ve yakın zamanda bireysel bankacılığa doğru genişledi.

Daha da önemlisi, her iki fintech de dijital bankacılığın rahatlığını gerçek dünyadaki fiziksel temas noktalarıyla harmanlayarak bankacılıkta hibrit bir yaklaşım benimsiyor.

TymeBank yatırımcısı Norrsken22’nin genel ortağı Lexi Novitske, TechCrunch’a şunları söyledi: “Afrika’da bu bir 22. madde: biri olmadan diğeri olamaz”. “Birçok teknoloji şirketinin, son derece analog veya fiziksel çabalar yoluyla müşteri kazanımı ve katılımı oluşturması gerekiyor.”

Son derece gayrı resmi piyasalar karma bir yaklaşım gerektirir

Stratejileri ABD ve diğer gelişmiş pazarlardaki rakip bankalarla tezat oluşturuyor. Revolut, Monzo ve Chime, adlarından da anlaşılacağı gibi dijital olarak çalışırlar. Brezilya’daki Nubank ve JPMorgan’ın C6’sı veya Hindistan’daki Open gibi küçük işletmeler gibi gelişmekte olan pazarlardaki bazı platformlar bile bölgesel kategori liderleri oluşturmak için yalnızca dijital kanallara odaklandı.

Ancak tamamen dijital bir yaklaşım Afrika’da ideal değil. Valar destekli fintech Kuda gibi istisnalar var ancak böyle bir platformun ulaşabileceği müşteri sayısında bir sınır var. Bu nedenle, Afrika odaklı erken aşama yatırımcısı DFS Lab’in kurucu ortağı Stephen Deng’in belirttiği gibi, (yurt içi) gelir tavanlarıyla karşılaşacaklar.

Üstelik burası paranın kral olduğu, internet bağlantısının güvenilmez olabildiği ve tamamen çevrimiçi sistemlere olan güvenin düşük kaldığı bir bölge. McKinsey raporuna göre nakit, Afrika genelinde tüm işlemlerin %90’ından fazlasını oluşturan en baskın ödeme yöntemi olmaya devam ediyor. Bu arada GSMA, Sahra Altı Afrika’nın %43’ünün internet erişimine sahip olduğunu söylüyor.

Tymebank ve Moniepoint, perakende ve ticari müşterileriyle bulundukları yerde buluşmayı kolaylaştıran bir orta yol oluşturdu. TymeBank’ın şu anda Güney Afrika ve Filipinler’de 15 milyon kullanıcısı olduğu iddia edilirken Moniepoint, 10 milyondan fazla kişinin ve işletmenin hizmetlerini kullandığını söylüyor. (500 milyon dolar değerindeki Kuda, yaklaşık 7 milyon kullanıcısıyla çok da uzakta değil.)

Deng, “Girişim sermayesi bol olduğunda insanlara yalnızca dijital ürününüzü benimsemeleri için para ödeyebiliyordunuz, ancak uzun vadede maliyetleri haklı çıkaracak kadar kullanıcı başına ortalama gelir (ARPU) bulunmuyor” dedi. “Moniepoint, Tyme ve diğerleri, kitlesel pazarla arayüz oluşturan fiziksel temas noktaları oluşturmanız ve aynı zamanda teknolojinizi bu arayüzler üzerinden ilerletme yeteneğinizi korumanız gerektiğini anladılar. Buna “sibernetik” yaklaşım adını veriyoruz çünkü bu yaklaşım, resmi olmayan (çoğunlukla yüz yüze) kanalları teknolojiyle zenginleştirirken, bu kanalları tamamen dijitalleştirmenin maliyetli tuzağına düşmez.”

Bankacılık piyasalarının olgunluğuna uygun modeller

TymeBank’ın ölçeklendirmek için yaptığı en önemli şeylerden biri, Güney Afrika’daki erişimini genişletmek için Pick n Pay ve Boxer gibi süpermarketlerle perakende ortaklıkları kurmaktır. Bu perakende temas noktaları yarı şube görevi görüyor: TymeBank, yeni müşterilere hesap açma ve para yatırma konusunda yardımcı olmak için bu mağazalarda kiosklar ve elçiler kullanıyor ve yüz yüze etkileşimi tercih edenler için operasyonlarına insan unsuru katıyor.

Bu, ortalama Afrikalı tüketicinin finansal hizmetlerle nasıl etkileşime girdiğini tanıdığı ve buna uyum sağladığı için işe yarayan bir model. Yiyecek almak için bir süpermarkete girmek ve yeni bir banka hesabıyla ayrılmak birçok insan için doğal bir duygudur.

TymeBank’ın Güney Afrika genelinde 1.000’den fazla kiosk ve 15.000 perakende noktası bulunmaktadır. Bu arada, ana şirket Tyme Group ile yerel holding Gokongwei Group arasında 2022’de kurulan ortak girişim olan kardeş şirketi GoTyme de aynı stratejiyi benimsiyor ve Filipinler’de yaklaşık 500 kiosk ve 1.500 banka elçisine sahip.

Nijerya’da, QED destekli Moniepoint biraz farklı bir yaklaşım benimseyerek ülke çapında geniş bir acente ağı oluşturdu. Bu temsilcilerin yaklaşık 200.000’i, satış noktası (POS) cihazlarıyla donatılmış küçük işletme sahipleridir ve insan ATM’leri olarak hareket ederek nakit para yatırma, çekme ve fatura ödemelerine olanak tanır. Sistem, Safaricom’un M-Pesa’sının Kenya’da öncülük ettiği, Afrika’da mobil para başarısını artıran modeli yansıtıyor.

Operasyonlarını temsilciler aracılığıyla merkezi olmayan bir hale getirmek, geleneksel bankacılık altyapısının, bankanın veya ATM’nin bulunmadığı veya güvenilmez olduğu alanlarda finansal hizmetler sağlayarak kentsel ve kırsal nüfus arasındaki uçurumu kapatıyor (Dünya Bankası, 2022 itibarıyla Nijerya’da 100.000 yetişkin başına yalnızca 16,15 ATM tahmin ediyor) .)

Benzer şekilde, Nijerya gibi ülkeler, vergi tahsilatlarının ve diğer yetkililerin yetki alanının ötesinde, GSYİH’lerinin yaklaşık %60’ını oluşturan sözde ‘gayri resmi’ ticaretle gelişiyorlar. Bunu, banka hesabı olmayan tüketici ve işletme sayısının çokluğuyla birleştirirsek, fiziksel unsurlara sahip bir model, bir inovasyondan ziyade bir zorunluluk haline geliyor.

Her iki şirket de artık perakende ve işletme bankacılığı sağlıyor ve kredi, işletme sermayesi kredileri, işletme yönetimi araçları, muhasebe ve defter tutma ve sigorta gibi diğer hizmetleri eklemek için hibrit modeli temel olarak kullanıyor.

Son dönemdeki tek boynuzlu at turlarının ardından her ikisi de tasarımlarını kârlılığa ulaştıklarını iddia ettikleri kendi iç pazarlarının ötesinde kopyalamaya çalışacaklar. Yakın zamanda Nubank liderliğindeki 1,5 milyar dolarlık değerlemeyle 250 milyon dolarlık D Serisi’ni açıklayan Tyme Group için Vietnam ve Endonezya’ya genişleme halihazırda sürüyor. Afrika’ya benzer şekilde, Asya’daki gelişmekte olan ekonomiler de dijitalin benimsenmesi ve çevrimdışı bağımlılığın bir karışımını sunuyor. Aksine, GoTyme’ın mevcut büyüme gidişatı, bu hamleyi bir sonraki mantıklı adım haline getiriyor.

110 milyon dolar topladıktan sonra Moniepoint, Nijerya’daki operasyonlarını derinleştirmeye ve Kenya gibi diğer Afrika pazarlarına açılmaya çalışacak. Ayrıca bu pazarları satın almalar yoluyla keşfedebilir ve bu da daha fazla bölgesel konsolidasyonun yolunu açabilir.

Fintech’in dışına bakış

Tüm bunların içinde belki de hibrit modelin en ilgi çekici kısmı, Afrika fintech’i için güçlendirdiği şey; çünkü TymeBank ve Moniepoint, tek boynuzlu at statüsüne giden yolda modeli uygulayan ilk fintech’ler değil.

Ve bu onların ölçeğinde de ortaya çıkıyor. Interswitch ve Flutterwave’in de aralarında bulunduğu milyar dolarlık Afrika fintech’lerinin ilk seti, kıta çapındaki yerel ve küresel tüccarlara altyapı ve ödeme çözümleri sağladı. Softbank destekli OPay, Stripe destekli Wave, Chimera Investments destekli MNT-Halan da dahil olmak üzere sonraki fintech tek boynuzlu atlarının tümü, dijital uygulamalar ve gerçek dünya temas noktalarının bir karışımını kullanarak Afrika çapında on milyonlarca müşteriye finansal hizmetler sağlıyor.

Fintech, şu anda tartışmasız en başarılı startup kategorisi; bölgedeki değeri 1 milyar doların üzerinde olan dokuz startup’tan sekizini oluşturuyor. Yerel ve küresel olarak daha fazla yatırımcı ilgisini çekmeye devam ettikçe, böyle bir model, girişim tipi getiri elde etmek ve aynı zamanda finansal katılımı teşvik etmek için bir plan ve en iyi seçenek olarak hizmet edebilir.

Ancak aynı zamanda hibrit modelin fintech dışındaki sektörlerde, özellikle de Afrika’nın resmi olmayan pazarlarında uygulanmasına yönelik önemli bir potansiyel var. Örneğin Novitske’ye göre, büyük ölçüde güvene dayalı bir sektör olan teletıp, operasyonları dijital platformlar aracılığıyla kolaylaştırırken, hastalarla yerel, kişisel temas noktalarından yararlanabilir. E-ticaret ve grup sigorta modelleri de değindiği diğer sektörler arasında yer alıyor.

Deng, “Afrika’daki en başarılı girişimlerin hibrit bir yaklaşımda ustalaşacağını düşünüyoruz” dedi. “Dijital ve fiziksel arasındaki arayüz genellikle inovasyonun gerçekleştiği yerdir çünkü gayri resmi pazarların toplanması fiziksel temas noktaları gerektirir. B2B pazaryerlerinde satın alma genellikle gayri resmidir. Stablecoinler de dahil olmak üzere sınır ötesi ödemelerde yurt içi ödemeler genellikle gayri resmidir. Yerel perakendede ödeme ve teslimat genellikle gayri resmidir.”